Peruvian Resilient Farming II
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https://goparity.com/projects/peruvian-resilient-farming-ii-100

Peruvian Resilient Farming II

Finanziamento anticipato per una Cooperativa di piccoli produttori di caffè in Perù.
Panoramica dell'investimento
Categoria di impatto
Sistemi agroalimentari
Tipo di investimento
Prestito
Interesse annuo
5
%
Durata
3
mesi
Livello di rischio
Il Rating di Rischio è il risultato della nostra valutazione del rischio di credito, che analizza la solidità finanziaria del promotore e la fattibilità del progetto. È indicato da A+ (rischio minimo) a D (rischio massimo) e ti aiuta a confrontare i progetti e a prendere decisioni informate.
A
D
B+

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Descrizione
Impatto
Sostenibilità finanziaria
Promotore

L'obiettivo di questa campagna è fornire finanziamenti anticipati a una Cooperativa che riunisce 3.200 famiglie che producono caffè di specialità biologico certificato negli altopiani settentrionali del Perù a più di 1.000 metri di altitudine.

Queste famiglie (il 93% delle quali sono piccoli agricoltori, che possiedono un terreno inferiore a 5 ettari) sono aggregate in un'entità con scopo sociale – una Cooperativa – il cui obiettivo è fornire agli agricoltori servizi Environmental, Social and Governance (ESG) al fine di migliorare la loro produttività e rispondere alle loro esigenze sociali. Questi servizi includono formazione, salute, supporto familiare e benessere, nonché aiuto con certificazioni del commercio equo solidale e biologiche.

La crescita della produzione di caffè biologico in queste regioni è cresciuta enormemente negli ultimi 20 anni, portando il Perù a essere un importante produttore di caffè biologico (con circa 90.000 ha di terreno biologico certificato, il Perù è il secondo esportatore mondiale di caffè biologico), un'attività che genera 1,5 milioni di posti di lavoro che coinvolgono circa 223.000 famiglie.

Tale crescita fenomenale dei prodotti biologici è emersa da circostanze impreviste – dato il fatto che i prodotti contenevano bassi livelli di fertilizzanti chimici e pesticidi a causa della loro inaccessibilità economica – i clienti hanno visto questi prodotti con un interesse maggiore.

Per soddisfare la crescente domanda e a causa dei metodi di produzione inefficienti degli agricoltori - conseguenza della loro mancanza di capitale - la crescita in queste regioni è stata principalmente raggiunta dall'apertura di nuove aree all'agricoltura commerciale causando la deforestazione amazzonica – rendendo tale crescita insostenibile e con un alto costo ambientale.

I fondi raccolti attraverso questa campagna verranno utilizzati come Capital circolante transazionale per fornire liquidità alla Cooperativa. Il capital circolante transazionale è un finanziamento del debito a breve termine che consente al produttore/aggregatore/venditore di ricevere pagamenti anticipati e agli acquirenti di ritardare i loro pagamenti.

Nelle vendite commerciali, la pratica standard del mercato per i pagamenti è tra 30 e 90 giorni dal momento in cui il venditore emette la sua fattura – tali termini di pagamento di solito tolgono la disponibilità di cassa del venditore, mentre consentono all'acquirente di trattenere il contante più a lungo. Spesso il gap di capital circolante del venditore viene risolto accedendo al finanziamento bancario tradizionale, che di solito richiede di essere eccessivamente garantito su beni difficili (cioè fabbriche, edifici, macchinari). Tuttavia, a causa degli elevati requisiti richiesti dalle banche come garanzie per i prestiti, impossibili da soddisfare per i piccoli agricoltori, tali prestiti bancari raramente risolvono alcun gap di capital circolante.

Il capital circolante transazionale colma questo divario senza la necessità di garanzie. Questo, a sua volta, ottiene i seguenti risultati sia per i piccoli agricoltori che per l'aggregatore:

  • Prezzi premium - I produttori ricevono un prezzo premium che riflette il valore del caffè, risolvendo la pressione della cassa ed eliminando la necessità di fornire sconti all'acquirente, in cambio del pagamento anticipato.
  • Margine di profitto più elevato che può essere reinvestito: il margine di profitto più elevato può quindi essere allocato non solo a pura sussistenza ma a investire nella costruzione della capacità delle competenze e delle tecnologie agricole, migliorando gli standard di produzione e gli investimenti di rendimento nei certificati biologici, del commercio equo e solidale e di qualità.

WCA mantiene una polizza di assicurazione del credito commerciale con una compagnia di assicurazioni globale che fornisce assicurazione del credito commerciale mondiale, cauzioni e servizi di riscossione, con una presenza strategica in 50 paesi. Il rimborso del progetto sarà garantito da tale polizza di assicurazione del credito commerciale, che protegge efficacemente i prestatori di GoParity dall'inadempienza in materia di credito (ad es. insolvenza, fallimento). La polizza copre contro le perdite da Insolvenza, Inadempienze Prolungate e Rischio Politico e copre fino al 90% del valore della transazione commerciale sottostante finanziata da WCA. Poiché quest'ultimo fornisce fino all'85% di finanziamento a qualsiasi transazione commerciale sottostante, la polizza in sostanza copre più dell'intero finanziamento di WCA.

Qual è l'impatto?

Del Progetto

  • Promozione di una catena del valore inclusiva: aggregazione di 3.200 produttori di caffè che avranno un ruolo attivo nel lavoro della Cooperativa;
  • Miglioramento delle condizioni di lavoro e finanziarie per i piccoli produttori: il 93% delle 3.200 famiglie coperte dal progetto possiede meno di 5 ettari di terra;
  • Facilitazione della missione sociale della Cooperativa: assicurando pagamenti anticipati a prezzo premium alla Cooperativa, quest'ultima può quindi reinvestire i soldi in formazione, istruzione, supporto sociale agli agricoltori e alle loro famiglie, supporto sanitario e aiuto con certificazioni biologiche e del commercio equo solidale;
  • Riduzione della povertà rurale: i piccoli agricoltori riceveranno un margine di profitto più elevato per prodotti a valore aggiunto più elevato (rispetto al tradizionale "caffè merceologico") che può essere allocato non solo alla pura sussistenza. Avranno anche accesso a mercati nazionali e internazionali più grandi;
  • Promozione della crescita dei prodotti biologici: tutto il caffè prodotto è biologico e certificato, contenente bassi livelli di fertilizzanti chimici e pesticidi;
  • Contribuire alla protezione ambientale della regione Selva, negli altopiani settentrionali del Perù: al fine di soddisfare la crescente domanda e a causa dei metodi di produzione inefficienti degli agricoltori (conseguenza della mancanza di capitale), la crescita nella regione Selva è stata finora principalmente raggiunta attraverso la deforestazione amazzonica - una crescita che non è sostenibile e sta avvenendo a un alto costo ambientale.

Dell'Azienda 

  • Abilitazione dell'efficienza agricola e riduzione della povertà rurale: l'accesso al mercato è stato identificato come uno dei fattori più rilevanti che influenzano le prestazioni dei piccoli produttori nei paesi in via di sviluppo e, quindi, uno dei facilitatori dell'efficienza agricola, un'opportunità vitale per ridurre la povertà rurale. WCA fornisce l'accesso al mercato dei piccoli agricoltori attraverso le catene del valore;
  • Promozione della parità di genere: WCA è un'azienda di proprietà e guidata da donne. Inoltre, l'azienda applica una prospettiva di genere ai suoi investimenti e cerca di finanziare aziende che hanno gli standard di governance e gestione responsabile appropriati per consentire alle donne di crescere con successo nel loro ambiente di lavoro.

Indicatori di impatto

1600
persone
coinvolte

Contributo agli Obiettivi di Sviluppo Sostenibile

Informazioni sul promotore

Chi siamo
WCA (Working Capital Associates) LLP

WCA network è stata fondata nel 2018 da Federica Sambiase – una professionista senior nel settore bancario e finanziario - che è anche amministratrice delegata dell'azienda, e che ha sperimentato in prima persona come le banche commerciali tradizionali non fossero in grado di adattarsi alle esigenze dei mutuatari PMI e ai loro requisiti di prodotti personalizzati, soprattutto in regioni come l'Africa subsahariana e l'America Latina, dove la necessità di credito è in rapido aumento.

La visione alla base di WCA network era quella di combinare i 20+ anni di esperienza finanziaria di Federica con la sua passione di genere e sviluppo, maturata e alimentata come membro del consiglio dell'ONG internazionale Care International.

WCA network è l'unica azienda di proprietà e gestione femminile che fornisce finanziamenti diretti alle catene di valore dei prodotti agricoli dall'Africa subsahariana (SSA) e dall'America Latina (Latam).

WCA network segue un approccio di investimento responsabile tematico che "consente agli investitori di affrontare i problemi ESG investendo in soluzioni specifiche, come energia rinnovabile, rifiuti e gestione dell'acqua, silvicoltura sostenibile e agricoltura, prodotti sanitari e finanza inclusiva" (PRI).

L'azienda segue due temi chiave:



L'azienda applica anche una lente di genere ai suoi investimenti, cercando di finanziare un livello significativo di aziende a guida femminile che seguono standard sostenibili e gestiti in modo responsabile.

L'obiettivo di WCA network è far crescere le catene di valore fornendo accesso al finanziamento alle PMI, nel contesto di tre SDG chiave:

L'azienda applica anche un obiettivo di impatto "No Harm" (senza danno) quando esamina le sue opportunità di investimento e applica lo screening negativo ai prodotti e alle industrie dannose/controverse.

Il team è composto da dieci professionisti, con membri del team esecutivo senior con 10+ anni di esperienza nei mercati emergenti e/o nella finanza commerciale, e un'esperienza collettiva nel finanziamento di oltre 1 miliardo di USD in debito a breve termine e transazioni nei mercati emergenti.

WCA network è stata anche riconosciuta come attore rilevante del settore, come evidenziato da:

  1. Partnership con il Centro internazionale per il commercio delle Nazioni Unite, nel contesto delle loro attività di supporto commerciale incentrate sul genere.
  2. Partnership con la Camera di commercio del Kenya.
  3. Relatore panel al World Trade Development Forum - Etiopia.
  4. Relatore panel alla Settimana della sostenibilità Svizzera.
  5. Relatore panel al Vertice annuale del caffè dell'Africa orientale - Kenya.

Sito web del promotore

https://www.workingcapitalassociates.com/

Team

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Modello di business

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Peru
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